Вы находитесь в режиме подсказок Выключить
ИНФОРМАЦИОННАЯ СРЕДА ДЛЯ ПРОФЕССИОНАЛОВ ФИНАНСОВОГО РЫНКА И ИНВЕСТОРОВ
  • Полное покрытие мировых рынков облигаций и акций
  • Свыше 20 000 индексов по рынкам акций, облигаций, товарному рынку и макроэкономике
  • Рейтинги всех глобальных и страновых рейтинговых агентств
  • Отчетность эмитентов по МСФО и локальным стандартам
  • Высокая скорость работы, интуитивный интерфейс, отличные графические возможности
  • Доступ через сайт, мобильное приложение, надстройку для MS Excel
  • Надежные источники данных
  • Расширенные возможности поиска и отслеживания динамики финансовых инструментов

Cbonds Pipeline: Москва возвращается на рынок

28 мая 2013
Скачать Cbonds Pipeline


ОФЗ НЕ ЗАИНТЕРЕСОВАЛИ РЫНОК

На аукционе по размещению ОФЗ на прошлой неделе Министерство Финансов предлагало 7-летние ОФЗ 26210 объемом 33.56 млрд руб. с ориентиром 6.33-6.38% годовых. Участие в аукционе даже по верхней границе предложенного диапазона не вызвало интереса у участников рынка, и аукцион был признан несостоявшимся.

Рынок субфедерального долга с нетерпением ждет выхода Москвы. Город опубликовал решение об эмиссии облигаций серии 67 на 40 млрд руб. Дата начала размещения облигаций – 5 июня 2013 года. Москва предложит на первом аукционе облигации на 20 млрд руб. Срок обращения выпуска составляет 3 года. Ставка купона по займу установлена на уровне 7% годовых. Пока Москва готовится к выпуску, Чувашская Республика маркетирует заем на сумму 1,5 млрд руб. Размещение пройдет форме открытого аукциона по определению цены. Ориентир составляет 100.5 – 99.5% от номинала, что соответствует доходности 7.98 – 8.32% годовых. Белгородская область объявила конкурс по выбору организатора выпуска облигаций 2013 года. Объем займа составит 3.5 млрд руб. Срок обращения – 10 лет.

БАНКИ ЗАЙМУТ 20 МЛРД

Транскапиталбанк планирует в июне разместить облигации серии БО -02 на 2 млрд руб. По десятилетнему займу предусмотрена оферта через полтора года. Ориентир по ставке купона находится в диапазоне 9.75% - 10.00% годовых, по доходности к оферте 9.99% - 10.25% годовых. Книга заявок на покупку бумаг будет открыта с 5 июня. Размещение предварительно назначено на 11 июня. Связной Банк рассчитывает с 6 по 11 июня открыть книгу заявок на покупку облигаций на 2 млрд руб. с ориентиром купона 12.25-12.75 процента годовых. Дочка Международного банка Азербайджана, банк ≪МБА -Москва≫ планирует 20 июня разместить на конкурсе облигации серии 01 на 3 млрд руб. Купон по займу составит не выше 10.75% годовых. Банк ≪Зенит≫ анонсировал сделку по размещению облигаций на 5 млрд руб. Букбилдинг пройдет с 28 мая по 3 июня. Ориентир купону новой серии облигаций составляет 8.75-9% годовых.

≪Альфа Укрфинанс≫ планирует открыть с 3 по 5 июня книгу заявок на покупку облигаций на 3 млрд руб. с ориентиром купона 12,75-13,5% годовых. Совкомбанк в июне откроет книгу заявок на покупку бумаг на 2 млрд руб. Банк планирует занимать под 11-11,5% годовых. На текущей неделе сделку по размещению биржевых облигаций закроет ТКС Банк. Он установил ставку купона на уровне 10,25%. Книга была закрыта со спросом 5,1 млрд руб. Объем выпуска серии БО -12 составляет 3 млрд руб. В секторе корпоративных бумаг ожидается размещение облигаций ОАО ≪ДВМП≫. Книга заявок на покупку облигаций пароходства будет открыта с 29 по 30 мая. Эмитент хочет привлечь облигации на 3 млрд руб. с купоном 10,5-11%.

На рынке еврооблигаций на прошлой неделе российские эмитенты смогли привлечь менее $1 млрд, включая годовые ECP ВТБ на $50 млн. Объемы размещения падают в связи с ухудшающейся конъюнктурой рынка. Компания МТС предлагала инвесторам два выпуска бумаг, но эмитенту удалось продать только 10-летние бумаги на $500 млн под 5% годовых. По 5-летним рублевым еврооблигациям была установлена индикативная доходность на уровне 8.25% годовых, но завершение размещения не состоялось. ≪Ренессанс Кредит≫ в последний момент успел продать 350 млн на три года под 7.75%. Банк Русский Стандарт отменил размещение субординированных евробондов на 10.5 лет с офертой через 5 лет. Банк ориентировал покупателей на индикативную доходность к оферте на уровне 10% годовых. Ранее были отменены сделки ≪ММК≫, Exillon Energy и украинской ≪Креатив Групп≫. Возможно, эмитенты вернутся через некоторое время после стабилизации рынков. Россельхозбанк начнет 28 мая серию встреч с инвесторами, по итогам которых может состояться размещение еврооблигаций. JP Morgan, RBS и ≪ВТБ Капитал≫ выступят организаторами сделки. На мировых рынках волатильности прибавило выступление председателя Бена Бернанке, в котором он высказался за возможное снижение объемов QE на одном из ближайших заседаний ФРС США. В то же время глава Банка Японии Х. Курода заявил о готовности проводить гибкую политику в отношении объемов QE на фоне растущей доходности японских госбумаг (с 0.44% в начале апреля до 0.88%). Эти заявления спровоцировали обвал на рынке Японии в среду. Дополнительным негативным фактором для рынков стали данные по индексу деловой активности Китая от HSBC (PMI в мае впервые за 7 месяцев ушел ниже 50 п.). Несмотря, на утверждения Б. Бернанке, некоторые члены FOMC (глава ФРБ Нью-Йорка У. Дадли и глава ФРБ Сент-Луиса Дж. Буллард) высказываются за сохранение QE до конца 2013г.

Несогласованность позиций членов ФРС привела к тому, что доходность UST 10 составила превысила 2% и на закрытии торгов в пятницу составила 2,01%. Индекс S&P 500 не смог повторить успех прошлой недели и снизился на 0,1% до 1 650 б. п. Негативный новостной фон и растущие доходности UST увели вниз котировки российских еврооблигаций. Спрэд EMBI+ Россия увеличился сразу на 16 пунктов до 165 б. п., а доходность RUSSIA 30 поднялась на 23 б.п. до 3.17%.

Другие новости компании